Начнём знакомство с основными понятиями и терминами рынка валют Forex. Курс валют – это стоимость единицы денег определённой державы, которая выражается в условных единицах другого государства, при совершении сделок покупки-продажи. Эта цена варьируется в зависимости от предложения и спроса на ту или иную валюту в свободных условиях рынка. Также цена может быть строго определена указом правительства или его финансовыми органами, как правило, центральным банком. Разновидности курсов валют.
Прямая котировка – это определённое количество валюты одной страны за единицу валюты другой страны. Косвенная (обратная котировка) – количество валюты другой страны за единицу собственной валюты. С этого вопроса многие трейдеры начинают путаться. Например, российским гражданам котировка USD/RUB становится прямой, а RUB/USD – косвенной. А как тогда назвать котировку EUR/USD?

Ответ неоднозначен, но всё же EUR/USD для россиян будет косвенной котировкой, поскольку доллар всё же преобладает в денежном обороте России, над евро. Валюты рынка FOREX
Основные типы валют (majors):
USD – валюта США
EUR - евро – валюта многих европейских стран.
AUD - aussie (оси) доллар Австралии
NZD - kiwi (киви) доллар Новой Зеландии
GBP = STG (cable, стерлинг) фунт стерлингов
CHF = SWF (swissie) франк Швейцарии
JPY = YEN йена Японии

Кросс-курсы -это соотношение двух валют, вытекающее из курса к курсу третьей валюты. Кросс-курсы с долларом США нередко используют при совершении операций на мировых рынках, поскольку американский доллар не только резервная валюта, но и основная валюта сделок мировых валютных операций. Предложенная котировка той или иной валюты выглядит так: EUR/USD-1.012 Bid (цена предложения 1.0122 Ask (цена спроса), то есть трэйдер имеет право продавать евро за доллары по цене 1.012 ., а приобретать евро по цене 1.0122.

Ценовая разница называется Спрэд. (spread). В нашем случае он составил 2 пункта. (0.0002).

Пункт (pips или point) – допустимый минимум колебания цены. Например, цены с 1.2450 до 1.2455 – колебание составило 5 pips.
Спрэд – разница между покупной ценой и продажной: 1.3450-1.3440 = 10 points. Банковские спрэды колеблются в пределах 5-10 pts.
Big figure (большая фигура) – смена цены на 100 пунктов. Сессии азиатского и американского типов – наиболее агрессивные, а крупнейший объём операций припадает на европейскую сессию. Сессии Австралии и Новой Зеландии – наиболее спокойные. Закон Архимеда гласит: объём тела, погружённого в воду равен объёму воды, вытесненной данным телом. А теперь запасёмся терпением и немного поскучаем. Ведь, как известно терминология – это половина любой науки.

Вы выбираете: купить (Buy) или продать (Sell). При покупке вы приобретаете 100000 евро за определённую сумму долларов. Сумма зависит от цены, другими словами, курса этой валюты у Вашего брокера. Допустим, покупной курс EUR/USD составил 1.0500. То есть, за 100000 евро вы платите 105000 американских долларов. Теперь подробнее. Ваш брокер для этой транзакции даст вам кредит на сумму 105000 долларов, Вы покупаете за эти деньги опять-таки у него, 100000 евро. Но, рано ликовать. Эти тысячи останутся у брокера, поскольку они виртуальны. С этого и начинается вхождение в рынок или открытие позиции.

Теперь о главном. Валютный курс постоянно колеблется. Если EUR/USD поднялся (возрос в цене), например на 10 пунктов до отметки 1.0510, при закрывании позиции, то продав приобретённые при открывании позиции 100000 евро, Вы сможете наварить уже 105100 американских долларов, а это уже на 100 долларов больше. Эта сотня добавится к вашему счёту. Но, не всё так просто. Если курс понизится на 10 пунктов до продажной цены 1.0490, то при завершении позиции вы сможете наварить всего 104900 американских долларов. Поэтому с вашего счёта будет списана, сумма в 100 долларов.

Такова жизнь… Вышеописанный пример объясняет, как вычислить стоимость одного пункта (pips): Profit/Loss – это (продажная цена – покупная цена) *сумма одного лота*количество лотов. Полученный результат называется контрвалютой, в нашем примере это американские доллары. Допустим, если торгуется USD/CHF. Результат получаем во франках Швейцарии. Куда их деть? Определённые брокеры, преимущественно банки называют ваш счёт мультивалютным, потому что на нём, постепенно накапливаются йены, фунты, франки и прочие валюты. В конце каждого месяца, брокеры производят конвертацию прибыли/убытка в доллары и добавляют-снимают с Вашего торгового счёта. Выглядит это следующим образом: Profit/Loss – это (продажная цена – покупная цена) *сумма одного лота*количество лотов/контрвалютный курс к американскому доллару. То есть, если Вы открыли позицию Buy, и курс растёт – появляется прибыль, курс падает – убыток.

А если открыта позиция Sell? То же самое но наоборот. Вы продаёте 10000 евро за 105000 американских долларов. Для закрытия позиции Вам необходимо выкупить 10000 евро. В случае понижения курса на 10 пунктов дл 1.0490 Вам будет нужно оплатить 104900 американских долларов по завершении позиции. Эти, так называемые лишние доллары профитом лягут на ваш счёт. Естественно, при росте курса для завершения позиции по курсу 1.0510 Вам понадобятся ещё 100 долларов, которые придётся снять с Вашего счёта. Исходя из этого, можно сказать, что если Вы открываете позицию Sell и курс повышается, то Вы терпите убыток, понижается – получаете прибыль. Важным моментом является то, что убыток или прибыль добавляется к Вашему счёту исключительно в момент завершения позиции, и не минутой раньше. До этих пор, счёт отражается в экьюти – депозит, которые постоянно колеблется. Всё легко и просто. Ведь не иначе как для путаницы трейдеров разработана и другая методика, с которой Вам обязательно предстоит столкнуться. Например, в брокерских договорных условиях указывается, что вышеперечисленное, имеет силу при торговых операциях с валютами косвенных котировок для EUR/USD и GBP/USD.

Для других же действует другое правило: при открывании позиции приобретается и реализуется исключительно контрвалюта за американские доллары. И тогда всё меняется. К примеру, открывается позиция Buy USD/JPY с курсом 110.50. Вы реализуете 10000 американских долларов, приобретая 11050000 японских йен. При росте доларового курса по отношению к йене до 110.60, продав приобретённые ранее 11050000 йен, Вы получаете 11050000/110.60 = 99909.58 американских долларов, другими словами на 90.58 долларов больше. Это и есть Ваш профит. Но, при снижении курса долара пункт немного «тяжелеет».

То есть, при совершении транзакций с котировками прямого типа Buy – прибыль создаётся по графику по направлению к низу, а убыток – по направлению вверх. При Sell – всё происходит наоборот, что довольно неудобно. На брокерских сайтах этот вопрос не подымается, поэтому обязательно внимательно читайте договор и уточняйте все возникшие вопросы по электронной почте. В случае длительного ожидания ответа или перенаправления в справочную службу – прощайтесь с брокером навек и отправляйтесь на поиски другого. Осталось рассмотреть ещё два термина. Это овернайт и комиссия. Само собой разумеется, что кредит от брокера Вы получаете недаром. За его использование брокер отнимает комиссию. Это единственный доход самого брокера, иначе к чему вся эта кутерьма. Несколько лет назад комиссия составляла около 30-40 долларов с одного классического лота. В наши дни наблюдается ожесточённая борьба за клиента между брокерами той или иной компании – снижается комиссия, а некоторые вовсе её не берут. Допустимой считается размер комиссии в 1-2 пункта.

При этом, к примеру, при торговле на EUR/USD со 5пунктным спрэдом, после открытия позиции с лотом в 100000 убыток Ваш покажет 70 долларов (7 пунктов). Вполне возможно оставлять открытой позицию неограниченное количество времени, пока позволяет депозит. Но, есть одна загвоздка. Кредит, который вы взяли у брокера, получен от другого банка, и за него ожидается оплата. Для этого брокер заключает противоположные друг другу сделки с идентичной суммой, различными датами валютировки (Tom – завтра, Spot – следующий рабочий день) и несколько различными курсами валют. Ролловер – это закрытие искусственным способом открытой позиции на конкретную дату валютировки с одновременным открыванием аналогичной позиции на следующую дату валютировки по стоимости, которая отражает разницу ставок по процентам между задействованными валютами. В зависимости от пути позиции (Buy или Sell) Вы получаете или оплачиваете определённую сумму за перемещение позиции.

В случае, когда позиция перемещается с пт. на пн., эта сумма примерно раза в 3 повышается. Зачем клиент должен оплачивать перенос позиции? Ответ прост. При заключении сделки клиенту выдаётся кредит в продаваемой валюте, которую он реализует и обязуется оплатить проценты. Одновременно клиент размещает на депозит приобретённую валюту и ожидает получения процентов по данному депозиту. Валютные ставки процентов имеют различия, поэтому то и наблюдается разница, учитываемая при перемещении позиции. Если клиент реализует валюту с увеличенной ставкой, то он вынужден оплатить перенос позиции. В случае, если клиент приобрёл валюту с повышенной ставкой, брокер платит клиенту за перемещение позиции. Подавляющее количество валют ежесуточно отнимают с Вашего экьюти около 2-6 долларов на один лот в 10000 единиц той или иной валюты. В некоторых случаях наблюдается прибавление валюты, но довольно редко. Определённые брокеры вычитают еженощно точную сумму, иногда её размеры довольно внушительны, так брокер вынуждает работать трейдера более активно.

Источник: mdearn.org